Orders

SIXTH FLOOR, 900 HOWE STREET, BOX 250  VANCOUVER, B.C.  V6Z 2N3   CANADA  web site: http://www.bcuc.com   IN THE MATTER OF  the Utilities Commission Act, R.S.B.C. 1996, Chapter 473  and  Terasen Gas (Whistler) Inc.  2010‐2011 Revenue Requirements and Rates Application   BEFORE:  L.F. Kelsey, Commissioner    P.E. Vivian, Commissioner    D.A. Cote, Commissioner    O  R  D  E  R    WHEREAS:    A. On November 9, 2009 Terasen Gas (Whistler) Inc. (“TGW”) applied to the British Columbia Utilities  Commission (“Commission”) for approval of its 2010‐2011 Revenue Requirements and Rates Application  (the “Application”) to amend its rates, effective January 1, 2010, pursuant to sections 58, 60, 61 and 89 of  the Utilities Commission Act (the “Act”); and    B. The Application proposes to unbundle the 2010‐2011 tariff rate for General Service Rate (“SGS”) into the  following components:      a) Basic Charge per Month of $7.50 effective January 1, 2010;   b) Delivery Charge per gigajoule of $11.981 commencing January 1, 2010 and $11.0416 commencing   January 1, 2011 (subject to any changes flowing from a Commission decision in the jointly filed  Terasen Utilities Return on Equity and Capital Structure Application and any other approved changes  in TGW’s return on equity and capital structure from time to time);   c) Gas Cost Recovery Charge per gigajoule of $7.882 (to be reset after Commission review of the TGW  2009 Fourth Quarter Gas Cost Report) and a Rate Rider “A” of $1.817 per gigajoule, subject to  quarterly review and resetting, as appropriate both effective January 1, 2010; and   d)  A Minimum Monthly Charge of $7.50.    These proposed, unbundled tariff rates represent an approximate 13.5 percent decrease in total tariff in  2010 as compared to 2009.  A further 2.9 percent decrease is proposed in 2011; and         BRIT ISH  COLUM BIA   UTIL IT IES  COMMI SS ION         ORDER     NUMBER   G‐13 6‐09A    TELEPHONE:  (604)  660‐4700  BC TOLL FREE:  1‐800‐663‐1385  FACSIMILE:  (604)  660‐1102           November 19, 2009  …/2 

        BRIT ISH  COLUMBIA     UTIL IT IES  COMMISS ION               ORDER      NUMBER   G‐136‐09A        2      C. The Application seeks to establish, effective January 1, 2010, a gas cost deferral account and gas cost  recovery rate setting methodology on a basis consistent with the Terasen Gas Inc. commodity and  midstream cost recovery mechanisms.  Further, the Application proposes that the December 31, 2009  closing balance in the TGW Gas Cost Reconciliation Account be amortized to customers over the two year  test period; and    D. The Application seeks to include $11.87 million of costs related to the Whistler Conversion Project in rate  base for recovery from customers; and    E. The Application proposes to change the cost sharing formula with Aerial Crossings for the natural gas  pipeline lateral, reduce the Base Incentives amounts and recalculate the amount of the Capital Contribution  cost that is deferred and will be amortised over 50 years; and    F. On May 15, 2009 Terasen Utilities filed with the Commission a Return on Equity and Capital Structure  Application (the “ROE/Capital Structure Application”) seeking  to eliminate an Automatic Adjustment  Mechanism and fix TGW return on equity at 50 basis points above the established return on equity  for  Terasen Gas Inc., effective July 1, 2009.   That application proposed a return on equity of 11 percent for  Terasen Gas Inc.   No change in capital structure was proposed for TGW.  The Application does not reflect  any changes to TGW’s ROE as proposed in the ROE/Capital Structure Application; and    G. TGW considers a Negotiated Settlement Process (“NSP”) would be the most efficient process for the review  of the Application; and    H. The Application requests that, should the Commission be unable to render its decision in this Application  respecting TGW permanent rates before December 14, 2009, the Commission approve interim rates at the  level sought under the Application effective January 1, 2010; and    I.  The Commission considers that establishing a Preliminary Regulatory Timetable for the registration of  Intervenors and for the preliminary review of the Application, and to allow Intervenors to make written  submissions on a formal review process, is necessary and in the public interest.         …/3 

        BRIT ISH  COLUMBIA     UTIL IT IES  COMMISS ION               ORDER       NUMBER   G‐136‐09A        3      NOW THEREFORE the Commission orders as follows:    1. The Preliminary Regulatory Timetable for the Application is as set out in Appendix A to this Order.  The dates  in Appendix A for events after December 16, 2009 are subject to a further Order establishing the review  process and the regulatory timetable for review of the Application.     2. The Commission approves, on an interim basis, TGW’s unbundling of the General Service Rate into the  following components:      a) Basic Charge per Month of $7.50 effective January 1, 2010;   b) Delivery Charge per gigajoule of $11.981 commencing January 1, 2010 (subject to any changes  flowing from a Commission decision in the jointly filed Terasen Utilities Return on Equity and Capital  Structure Application);    c) Gas Cost Recovery Charge per gigajoule of $7.882 (to be reset after Commission review of the TGW  2009 Fourth Quarter Gas Cost Report) and a Rate Rider “A” of $1.817 per gigajoule, subject to  quarterly review and resetting, as appropriate both effective January 1, 2010; and   d)  A Minimum Monthly Charge of $7.50 effective January 1, 2010.     Any interim tariff adjustment to components (b)‐(c) due to conditions indicated above, should be calculated  and filed with the Commission as soon as possible but no later than December 12, 2009.    3. Any differences between the 2010 interim and permanent delivery rates that are determined by the  Commission following final disposition of the Application and the ROE/Capital Structure Application are  subject to refund/recovery, with interest at the average prime rate of TGW’s principal bank, in the manner  as set out by a Commission Order that establishes permanent rates.    4. The Commission will accept, subject to timely filing by TGW, amended Gas Cost Recovery Charge in  accordance with the terms of this Order.  TGW is to provide notice of the interim rates to customers via a bill  message, to be reviewed in advance by Commission Staff to confirm compliance with this Order.    5. The Application and supporting material will be made available for inspection at the Head Office of TGW at  16705 Fraser Highway, Surrey, BC  V4N 0E8 and at the Resort Municipality of Whistler, Municipal Hall at  4325 Blackcomb Way, Whistler, BC  V0N 1B4.     6. Intervenors and Interested Parties should register with the Commission, via the Commission’s website or in  writing by December 4, 2009, indicating their intention to intervene.  The Commission is to receive  submissions from Intervenors by December 11, 2009 on the appropriate regulatory review process that  should be followed in the review of the Application.     …/4   

        BRIT ISH  COLUMBIA     UTIL IT IES  COMMISS ION               ORDER      NUMBER   G‐136‐09A        4      7. TGW will publish, as soon as reasonably possible following the issuance of this Order but by no later than  November 27, 2009, in display‐ad format, the Notice of the Application, attached as Appendix B, in local  news publications to provide adequate notice to the public in the TGW service area.    8. TGW is to provide a copy of this Order, by email where possible, to all Intervenors and Interested Parties  registered in the TGW 2009 Revenue Requirements Application proceedings, the TGW and Terasen Gas  (Vancouver Island) Inc. CPCN Whistler NG Pipeline Project, as well as all large commercial customers, as  soon as possible.    DATED at the City of Vancouver, in the Province of British Columbia, this        15 th        day of December 2009.      BY ORDER        Original signed by:      L.F. Kelsey    Commissioner    Attachments    Orders/G‐136‐09_TGW‐2010‐2011 Revenue Requirements and Rates Application  

    Terasen Gas (Whistler) Inc.    2010‐2011 Revenue Requirements and Rate Application      PRELIMINARY REGULATORY TIMETABLE    ACTION   Applicant Workshop    TGW to Publish Notice of the Application    Commission Information Request No. 1     Intervenor Registration     Intervenor Comments regarding Regulatory Process    Commission Order setting out Regulatory Process    Intervenor Information Request No. 1    TGW Response to Commission IR No. 1     TGW Response to Intervenor IR No. 1           APPENDIX A   to Order G‐136‐09A  Page 1 of 1             DATES      Wednesday, November 18, 2009    Friday, November 27, 2009      Wednesday, December 2, 2009        Friday, December 4, 2009      Friday, December 11, 2009       To be determined     Friday, December 18, 2009      Wednesday, December 23, 2009      Friday, January 8, 2010   

                  APPENDIX B    to Order G‐136‐09A      Page 1 of 2              SIXTH FLOOR, 900 HOWE STREET, BOX 250  TELEPHONE:  (604)  660‐4700  BC TOLL FREE:  1‐800‐663‐1385  VANCOUVER, B.C.  V6Z 2N3    CANADA  FACSIMILE:  (604)  660‐1102  web site: http://www.bcuc.com          Terasen Gas (Whistler) Inc.    2010‐2011 Revenue Requirements and Rates Application (the “Application”)      NOTICE OF APPLICATION      THE APPLICATION     On November 9, 2009, Terasen Gas (Whistler) Inc. (“TGW”) filed its 2010‐2011 Revenue Requirements and Rates  Application  (the  “Application”)  seeking  approval  for  the unbundling of  the General  Service Rate pursuant  to  sections 58 and 60, 61 and 89 of the Utilities Commission Act (the “Act”), effective January 1, 2010.      The Application proposes to change how customers are billed by TGW by unbundling (or separating) the 2010‐ 2011 tariff (or billing) rate for General Service Rate (“SGS”) into the following components:      a) Basic Charge per Month of $7.50 effective January 1, 2010;   b) Delivery Charge per gigajoule of $11.981 commencing January 1, 2010 and $11.0416 commencing   January 1, 2011 (subject to any changes flowing from a Commission decision in the jointly filed  Terasen Utilities Return on Equity and Capital Structure Application and any other approved changes  in TGW’s return on equity and capital structure from time to time);   c) Gas Cost Recovery Charge per gigajoule of $7.882 (to be reset after Commission review of the TGW  2009 Fourth Quarter Gas Cost Report) and a Rate Rider “A” of $1.817 per gigajoule, subject to  quarterly review and resetting, as appropriate both effective January 1, 2010; and   d) A Minimum Monthly Charge of $7.50.    These proposed, unbundled tariff (or billing) rates represent an approximate 13.5 percent decrease in total tariff  (or billing) in 2010 as compared to 2009.  A further 2.9 percent decrease is proposed in 2011.     INTERIM RATES SET BY COMMISSION    Based on Commission approved common equity thickness of 40 percent and the existing 75 basis points above  the Commission’s low risk benchmark utility return on common equity, the Commission approved interim rates  effective January 1, 2010 in Order G‐136‐09 as follows:   a) Basic Charge per Month of $7.50 effective January 1, 2010;   b) Delivery Charge per gigajoule of $11.981 commencing January 1, 2010 (subject to any changes  flowing from a Commission decision in the jointly filed Terasen Utilities Return on Equity and Capital  Structure Application);    

    APPENDIX B   to Order G‐136‐09A  Page 2 of 2          c) Gas Cost Recovery Charge per gigajoule of $7.882 (to be reset after Commission review of the TGW  2009 Fourth Quarter Gas Cost Report) and a Rate Rider “A” of $1.817 per gigajoule, subject to  quarterly review and resetting, as appropriate both effective January 1, 2010; and   d) A Minimum Monthly Charge of $7.50.      PUBLIC INSPECTION OF THE APPLICATION     The Application and supporting material will be made available for inspection at the Head Office of TGW at  16705 Fraser Highway, Surrey, BC  V4N 0E8.     The Application will also be available for viewing on the TGW website at www.terasengas.com, and on the  Commission’s website at www.bcuc.com, which also contains detailed materials related to the Application  including Commission Orders and Intervenor materials.        REGISTERING TO PARTICIPATE     Persons who would like to actively participate in this proceeding are required to register as Intervenors with the  Commission, in writing or electronic submission, by December 4, 2009, identifying their interest in the  Application and the issues they intend to pursue and the nature and extent of their anticipated involvement in  the review process.      Persons not desiring to actively participate, but who have an interest in the proceeding should register as  Interested Parties with the Commission, in writing or electronic submission, by December 4, 2009, identifying  their interest in the Application.     All submissions and/or correspondence received from active participants or the public relating to the  Application will be placed on the public record and posted to the Commission’s web site.      FURTHER INFORMATION     For further information, please contact Ms. Erica M. Hamilton, Commission Secretary, or Mr. Philip Nakoneshny,  Director, Rates and Finance, as follows:    Telephone:   (604) 660‐4700 or (B.C. Toll Free) 1‐800‐663‐1385  Facsimile:   (604) 660‐1102   Email:     commission.secretary@bcuc.com